美光是全球重要的闪存存储颗粒和内存厂商,也是我国ICT行业重要的供应商。ICInsights统计数据显示,DRAM全球市场份额排名前三的分别为三星(43.6%)、SK海力士(27.7%)和美光(22.8%),全球车规DRAM市场份额排名前三的分别为美光(45%)、北京矽成(15%)和三星(11%)。
中信证券表示,美光接受审查有望加速存储芯片国产化趋势,同时周期角度海外大厂稼动控制之下存储供需改善,5月中旬长江存储通知涨价3~5%,预计23Q2末存储芯片价格有望提前见底,看好产业链公司23H2业绩底部复苏,国产化加速趋势,建议关注:1)存储芯片设计;2)存储模组;3)存储配套芯片。
平安证券表示,信创工程中,预计对存储国产化的重视程度将显著提升,国产存储解决方案厂商也将充分受益。中信证券预计,下游客户有望加速国产化产品导入,江波龙、佰维存储的存储模组或将优先受益,加速库存去化。另外,若美光业务受限,车载存储龙头北京君正也有望优先受益。
华泰证券分析称,国内相关企业在DRAM/NAND相关领域分别有所布局,主要包括:东芯股份(688110CH,SLCNAND+DRAM+NORFlash)、兆易(603986CH,NORFlash全球第三+利基型DRAM与长鑫合作自研/代销)、北京君正(300223CH,车载DRAM全球领先)。目前国内在存储领域的国产化率仍然较低,我们推测美光受审查或有望推动中低端存储领域国产替代进程。